Ile naprawdę zarabia lokata na 5% z funduszem?

W sierpniu postanowiłem sprawdzić na własnej skórze, ile naprawdę zarabia lokata na 5% połączona z funduszem inwestycyjnym o niskim ryzyku.

Podstawowa konstrukcja tej oferty wyglądała tak, że mieliśmy podzielić środki w następujących proporcjach:

1000 zł na trzymiesięczną lokatę na 5%;

2000 zł na jeden z pięciu funduszy Aviva Investors.

Minimalna kwota łącznej inwestycji wynosiła 3000 zł i taką też wybrałem dla celów eksperymentu. Generalnie nie jestem zwolennikiem mieszania oszczędzania i inwestowania w jednym produkcie. Dlatego zdecydowałem się na wariant, w którym sprawdzę, czy uda mi się w tym "składaku" wycisnąć nieco więcej niż na lokacie przy w miarę niskim ryzyku. Z tego powodu wybrałem fundusz Aviva Investors Dłużnych Papierów Korporacyjnych.

Jakie są ostateczne wyniki?

Czytaj całość artykułu "Ile naprawdę zarabia lokata na 5% z funduszem?" >>>

Lokata na 5% + fundusz z niskim ryzykiem bez dodatkowych opłat? Sprawdzam!

Lokata na 5% połączona z funduszem o niskim ryzyku, bez opłat za zakup i sprzedaż jednostek. Czy to nie brzmi zbyt dobrze, aby było prawdziwe?

W takim razie sprawdzam i przetestuję temat na swoich pieniądzach.

Na czym polega promocja?

Najpierw klient BGŻOptima zakłada trzymiesięczną lokatę na 5%. Jej dolny limit wynosi 1000 zł, górnego nie ma. Podobnie nie istnieje ograniczenie liczby zakładanych lokat.

Jeżeli nie jesteś klientem tego banku, wcześniej lepiej skorzystaj z trzymiesięcznej Lokaty Bezkarnej na 3,5% (od 1 tys. do 20 tys. zł) otwieranej z bezpłatnym kontem oszczędnościowym na 2,5%. Przy większej kwocie można ewentualnie wybrać trzymiesięczną Lokatę Bezkompromisową na 2,7% (od 1 tys. do 100 tys. zł). Lokaty można zrywać przed ich upływem bez utraty odsetek. Jeżeli zamknąłeś konto w Optimie, możesz ponownie założyć Lokatę Bezkarną po upływie roku.

Czytaj całość artykułu "Lokata na 5% + fundusz z niskim ryzykiem bez dodatkowych opłat? Sprawdzam!" >>>

Lokata z funduszem - czy warto założyć?

Lokata z funduszem to zestaw chętnie promowany przez banki. Co istotne, z uwagą zaczyna mu się przyglądać coraz więcej osób. Nic dziwnego - fundusze inwestycyjne od wielu miesięcy raportują rosnący napływ środków klientów skuszonych atrakcyjnymi stopami zwrotu, zwłaszcza funduszy agresywnych - na koniec marca Polacy zgromadzili w TFI ponad 220 mld zł. Równocześnie wciąż spada oprocentowanie tradycyjnych lokat i u wielu ludzi pojawia się nieodparte wrażenie, że te pieniądze leżą bezczynnie, a powinny zarabiać.

Czy w takim razie warto założyć lokatę z funduszem?

Przede wszystkim należy zacząć od tego, że żaden fundusz inwestycyjny nie jest lokatą i bez choćby podstawowej wiedzy na ten temat nikt nie powinien korzystać z takich "składaków", nawet kosztem potencjalnego zysku.

Laikom podsuwam Elementarz Funduszy Inwestycyjnych.

Przyjmijmy zatem, że rozumiesz ryzyka związane z inwestowaniem w fundusze oraz najważniejsze zasady ich funkcjonowania i podobnie jak ja szukasz alternatywy dla bezpiecznej części portfela. 

W takim razie przyjrzyjmy się konkretnym promocjom, o które pytają Czytelnicy w komentarzach i mailach.

Czytaj całość artykułu "Lokata z funduszem - czy warto założyć?" >>>

Kopernik znowu w tarapatach. Fundusz zostanie zlikwidowany

W grudniu ubiegłego roku otrzymałem kilka maili od Czytelników zaalarmowanych sytuacją panującą w funduszu obligacji korporacyjnych prowadzonym przez Copernicus Capital TFI. Fundusz zawiesił wtedy możliwość umarzania jednostek uczestnictwa, a wznowił ją dopiero w lutym. Na dodatek wypłacał pieniądze w dwóch ratach (ostatnia płatność nastąpiła w sierpniu).

Zastanawiając się nad odpowiedzią, czułem się nieco niezręcznie, ponieważ wcześniej sam uważałem tego typu fundusz za niezłą alternatywę dla lokat czy samodzielnego budowania portfela obligacji emitowanych przez przedsiębiorstwa. Jednak czas pokazał, że nawet profesjonaliści popełniają katastrofalne błędy (akurat to wiedzieliśmy już wcześniej).

Zastrzegając, że ostateczna decyzja musi należeć do Czytelnika, odpisałem tak:

"uważam, że sam prawdopodobnie pozbyłbym się jednostek przy najbliższej okazji, czyli po wznowieniu umorzeń. Nie wiadomo, co oni tam mają tak naprawdę w aktywach i nie chciałbym w niepewności czekać na nowe informacje. Czasem trzeba stratę radykalnie uciąć i jechać dalej, już bez Kopernika."

Sorry Mikołaj

Teraz poznaliśmy dalszy ciąg tej historii. Niestety, zgodny z przewidywaniami i bez happy endu.

3 września TFI ogłosiło rozpoczęcie procesu likwidacji funduszu i po raz kolejny niemile zaskoczyło inwestorów wyznaczając ostateczny termin likwidacji na 21 października... 2016 roku. Natomiast wypłata środków, które uda się uzyskać z upłynnienia aktywów powinna nastąpić do 16 września 2016 roku.

Czytaj całość artykułu "Kopernik znowu w tarapatach. Fundusz zostanie zlikwidowany" >>>

Kto kupi siedzibę mBanku? Fundusz tonie? Klientom puściły nerwy...

Niemal równo 10 lat temu na fali entuzjazmu związanego z wejściem Polski do Unii Europejskiej ruszyły zapisy na certyfikaty pierwszego polskiego zamkniętego funduszu nieruchomości. Przekonywano, że dzięki nim posiadacz zaledwie kilku tysięcy złotych stoi przed fantastyczną okazją wzięcia udziału w wielkiej hossie na rynku nieruchomości i to nie tylko mieszkaniowym, ale także komercyjnym.

Arka Fundusz Rynku Nieruchomości (FRN) FIZ miał najpierw wybrać dla swoich klientów atrakcyjne kąski, a potem sprzedać je po korzystnych cenach, aby po ośmiu latach w grudniu 2012 r. zakończyć działalność. Wtedy planowano wykup certyfikatów, które powinny przynieść solidny zysk. Środki powierzono ekspertom, a na nieruchomościach przecież się nie traci, zwłaszcza długoterminowo. Zgadza się?

Na dodatek niecierpliwi mogli w międzyczasie sprzedawać i kupować certyfikaty na GPW.

Nic dziwnego, że papiery rozeszły się jak świeże bułeczki i udało się zebrać z rynku niemal 340 mln zł.

Początkowo wszystko szło zgodnie z planem - do 2007 roku fundusz koncentrował się na zakupach. Wśród nich znajdziemy między innymi łódzką siedzibę mBanku, czyli Red Tower (transakcja 28.02.2007 r.).

Czytaj całość artykułu "Kto kupi siedzibę mBanku? Fundusz tonie? Klientom puściły nerwy..." >>>

Zarobiłem 1400 procent w kilkanaście miesięcy. Jak teraz bezpiecznie inwestować i nie stracić tych pieniędzy?

W serwisie Reddit znalazłem ciekawy wątek, który może zainteresować także Czytelników tego bloga.

20-letni student wstrzelił się w hossę na amerykańskiej giełdzie (prawie tak jak Tepper) i od stycznia ubiegłego roku kilkunastokrotnie powiększył swój skromy kapitał, z zaledwie czterech do aż 60. tysięcy dolarów (szczegóły, jakie to były/są akcje i transakcje w linku).

Teraz naszła go taka refleksja.

Chciałby utrzymać ten kapitał i stworzyć znacznie mniej ryzykowny portfel.

Co poradzilibyście mu zrobić? Załóżmy, że niech to będzie 60 tys. złotych (nie dolarów) i student mieszka w Polsce.

Czytaj całość artykułu "Zarobiłem 1400 procent w kilkanaście miesięcy. Jak teraz bezpiecznie inwestować i nie stracić tych pieniędzy?" >>>

Idealna strategia na Wall Street

James O'Shaughnessy zaliczany jest do guru z Wall Street. W tym roku ukazało się czwarte wydanie książki "What Works on Wall Street", czyli "Co działa na Wall Street".

Co ważne, O'Shaughnessy nie tylko przedstawił swoją strategię w książce, ale wcielił ją w życie w grupie funduszy Hennessy. Jak zatem wygląda idealna strategia na Wall Street?

Czytaj całość artykułu "Idealna strategia na Wall Street" >>>

Goldman Sachs zamyka fundusz Global Alpha, Adoboli boli

Metody ilościowe mają swoich zwolenników w inwestowaniu i niektórzy uważają, że gdyby tylko mieli odpowiedni zespół statystyków stosujących wyrafinowane strategie oparte o tajemnicze algorytmy, bez trudu zarobiliby masę pieniędzy. W takim razie można pójść na skróty i powierzyć swoje środki specjalnemu funduszowi, który za pewną opłatą zaopiekuje się naszymi pieniędzmi.

Któż w takim razie mógłby być lepszy niż bank Goldman Sachs, rzekomo pociągający za wszystkie sznurki w Waszyngtonie, płacący wysokie pensje przyciągające najtęższe głowy?

Niestety, rzeczywistość bywa zupełnie inna i w tym tygodniu Goldman zdecydował o zamknięciu funduszu Global Alpha, po kolejnym katastrofalnym miesiącu strat - sierpień spowodował, że klienci są w tym roku wyraźnie pod kreską: -13% w portfelach. Alfy nie widać, za to wysoką betę i owszem.

Czytaj całość artykułu "Goldman Sachs zamyka fundusz Global Alpha, Adoboli boli" >>>

Jak działa fundusz private equity?

Zastanawialiście się kiedyś jak działa fundusz private equity i czym się różni od typowego funduszu inwestycyjnego?

Podobnie jak ten drugi zbiera pieniądze od inwestorów i potem stara się w ich imieniu pomnażać kapitał zadowalając się jakąś tam opłatą (głównie za wynik - success fee).

Różnica tkwi w tym, że nie wystarczy 100 zł jak w wielu otwartych funduszach, aby poczuć się inwestorem. Tu bilet wstępu kosztuje znacznie więcej.

Czytaj całość artykułu "Jak działa fundusz private equity?" >>>

Noble Africa, czyli egipskie ciemności w funduszu Noble

Kilka dni temu na Facebooku (dlatego zachęcam do zaglądania tam również) zauważyłem pewną rzecz:

 Dokładnie chodziło o fundusz Noble Africa i ten link.

Czytaj całość artykułu "Noble Africa, czyli egipskie ciemności w funduszu Noble" >>>

Fundusz zmienia strategię

Obecny także w tym portfelu fundusz Skarbiec Alternatywny zmienia strategię, a dokładniej mówiąc chodzi o Man AHL Trend, który jest opakowany w Skarbiec na naszym rynku. Przypomnę, że polityka inwestycyjna polega na wyłapywaniu trendów na wielu rynkach przy pomocy automatycznych systemów.

Inaczej mówiąc, nieważne czy GPW spada, czy rośnie, liczy się absolutna stopa zwrotu i z tego powodu spodobał mi się ten sposób zdywersyfikowania portfela.

Ba, nawet dostrzegłem w listopadzie całkiem silny trend.

Czytaj całość artykułu "Fundusz zmienia strategię" >>>

Podążaj za trendem, czyli Skarbiec Alternatywny w ofercie SFI mBanku

W SFI mBanku pojawił się fundusz Skarbiec Alternatywny (minimalny zakup 1000 zł), czyli opakowany przez BRE fundusz Man AHL Trend, którego główną ideą jest zarabianie na podążaniu za trendem bez względu na to czy jest rosnący czy spadkowy i na dodatek niespecjalnie ograniczając się do rynku akcji.

Podobne koncepcje na polskim rynku są wdrażane z różnym skutkiem przez kilka funduszy, ale Man AHL oferuje spojrzenie z zewnątrz i dlatego wydaje mi się, że może być ciekawą alternatywą dla naszych asów.

Czytaj całość artykułu "Podążaj za trendem, czyli Skarbiec Alternatywny w ofercie SFI mBanku" >>>

Ile postawisz na cykliczność rynku?

Indeks WIG20 jest znacznie częściej i dokładniej (aż do granic absurdu tickowego) analizowany i omawiany niż sam WIG, choć posiada on zasadniczą wadę – nie uwzględnia dywidend wypłacanych przez spółki. Zmienia to całkowicie teoretyczny wynik inwestowania w sam indeks – od początku istnienia od 16 kwietnia 1994 roku WIG20 zyskał do wczorajszego zamknięcia 140%, a w tym samym okresie WIG zarobił niemal 300%.

Z tego powodu warto częściej zerkać też na WIG, jeśli interesujesz się czymś więcej niż kontraktami terminowymi czy kilkoma blue-chipami.

A o co chodzi z tą cyklicznością?

Czytaj całość artykułu "Ile postawisz na cykliczność rynku?" >>>

Dylemat inwestora

Tym razem na początek proponuję mały eksperyment. Spróbuj uporządkować pięć państw we właściwej kolejności pod względem liczby mieszkańców zaczynając od najbardziej ludnego, z następującego zestawienia: Rosja, Pakistan, Australia, Nepal, Zimbabwe.

Odpowiedzi znajdziesz tutaj.

Udało się? Mnie nie za bardzo, chociaż z geografii nigdy nie miałem większych kłopotów (no i parę miejsc w życiu zwiedziłem).

Czytaj całość artykułu "Dylemat inwestora" >>>

Fundusze absolutnej stopy zwrotu

Fundusze absolutnej stopy zwrotu oferują dwie rzeczy przyciągające sporą rzeszę inwestorów. Posiadają odpowiednio skomplikowaną nazwę – jak to ładnie pochwalić się przed znajomymi „ulokowałem środki w funduszu absolutnej stopy zwrotu”, zamiast „kupiłem trochę jednostek UniKorony”, a także świetnie rozgrywają motyw strachu przed stratą.

Bardzo wiele osób paraliżuje strach przed utratą choćby 1 czy 2% kapitału (często po traumie 2008 roku) i z tego powodu trzymają one wszystkie środki wyłącznie na lokatach i kontach oszczędnościowych, a tu mamy nagle cudotwórców, którzy nas zapewniają, że bez względu na warunki rynkowe będą zawsze zarabiali, odpowiednio zmieniając strukturę swojego portfela.

Czytaj całość artykułu "Fundusze absolutnej stopy zwrotu" >>>

Zbieraj pieniądze na okazje

Załóżmy, że doprowadziłeś już do sytuacji (albo przynajmniej do niej zmierzasz), w której co miesiąc generujesz dodatni cash flow, stworzyłeś fundusz bezpieczeństwa (minimum trzy- sześć miesięcy wydatków), oszczędzasz na lokatach i inwestujesz.

Czy istnieje jeszcze coś, co pominąłeś?

Według mnie warto zastanowić się nad oddzielnym funduszem stworzonym wyłącznie do polowania na okazje.

O co chodzi?

Czytaj całość artykułu "Zbieraj pieniądze na okazje" >>>

Fundusz zarobił 1446%. Hurra?

Rynek funduszy inwestycyjnych w Polsce zaczyna osiągać dojrzałość. Dosłownie. Dokładnie w ostatnią sobotę najstarszy dostępny w Polsce fundusz inwestycyjny Pioneer Zrównoważony (wtedy znany jako Pioneer Pierwszy Polski Fundusz Powierniczy) obchodził swoje osiemnaste urodziny.

Z tej okazji pochwalił się zyskiem 1446%, czyli z 10 zł ulokowanych wtedy inwestor dziś cieszy się kwotą bliską 155 zł. Oznacza to średnioroczną stopę zwrotu w wysokości 16,4%. Wspaniale, prawda?

Czytaj całość artykułu "Fundusz zarobił 1446%. Hurra?" >>>

Gdzie kupić fundusz inwestycyjny 40% poniżej jego wyceny?

Na tytułowe pytanie gdzie kupić fundusz inwestycyjny 40% poniżej jego wyceny, krótka odpowiedź brzmi: na GPW.

Zacznijmy od tego, że zwykle jednostki funduszy inwestycyjnych kupujemy płacąc tyle, ile od nas zażąda dane TFI (często trzeba doliczyć prowizję). Zaletą otwartych funduszy jest łatwość zbycia jednostek przez złożenie zlecenia odkupienia. Zatem raczej o płynność naszych inwestycji nie musimy się martwić, choć jak zawsze bywają (na szczęście dość rzadkie) wyjątki – na przykład fundusz zawiesi odkupienia czy znienacka zmieni profil działalności i zmusi nas do przenoszenia środków gdzie indziej.

No to gdzie i jak kupić jednostki funduszu 40% poniżej ich wyceny?

Czytaj całość artykułu "Gdzie kupić fundusz inwestycyjny 40% poniżej jego wyceny?" >>>

Złoto w banku PKO

W niektórych oddziałach banku PKO BP można/można było kupić złoto: sztabki i monety, ale wpis będzie o czym innym, czyli o promocji w SFI mBanku. Do końca lipca możesz zabawić się we wróżbitę i próbować zgadnąć jaki będzie kurs złota na otwarciu sesji w dniu 1 września 2010.

Nagrodami w konkursie są sztabki złota (uncjowa, 20 g oraz 10 g) oraz ramki cyfrowe.

Pozornie wygląda to atrakcyjnie, ale pojawia się tradycyjna gwiazdka.

Czytaj całość artykułu "Złoto w banku PKO" >>>

Jim Rogers założył fundusz hedgingowy z Buffettem

Nie ma to jak poczytać sobie w wakacje poważny portal finansowy.

Właśnie dowiedziałem się, że jak podaje DKDR z Forsal.pl Jim Rogers w 1970 roku założył fundusz hedgingowy z ...Warrenem Buffettem. Nazwisko Buffetta jest zresztą powtórzone dla lepszego efektu.

Faktycznie niesamowite info. Sensacyjne.

A co na to Soros? Pewnie zdziwiłby się nie mniej ode mnie.