PPK - zostajesz czy wypisujesz się?

Dzisiejszy "Parkiet" alarmuje, że tylko 18 proc. Polaków deklaruje chęć uczestnictwa w Pracowniczych Planach Kapitałowych (PPK), czyli nowym sposobie dodatkowego odkładania na emeryturę. Z drugiej strony zaledwie 17 proc. zamierza się z nich wypisać. Zdecydowana większość nie wie, co zrobi (65 proc.).

Jestem ciekaw, jakie są Wasze plany dotyczące PPK i czy zmieniły się od podobnego wpisu na blogu z lutego br.

Dlatego przygotowałem ankietę na Twitterze. Zapraszam do głosowania:

Czy zostajesz w #PPK?

Zapraszam do głosowania i podania dalej ankiety.

— Zbyszek Papiński (@appfunds) October 29, 2019

A kto nie korzysta z Twittera, niech śmiało podzieli się swoim zdaniem w komentarzach pod wpisem.

Czytaj całość artykułu "PPK - zostajesz czy wypisujesz się?" >>>

Fundusze indeksowe na plusie, ale nasza giełda nie zachwyca

W październiku ubiegłego roku wystartowały tanie fundusze indeksowe inPZU. Uważam, że niedrogie, pasywne inwestowanie jest sensownym rozwiązaniem dla osób, które zawodowo nie zajmują się rynkami czy nie chcą im poświęcać zbyt wiele czasu.

Dlatego ze sporym zapałem przystąpiłem do testowania tych funduszy, realizując plan opisany w tym artykule:

Rewolucja w polskich funduszach inwestycyjnych! Czas przygotować strategię >>

W skrócie: regularnie, co miesiąc kupuję na zmianę jednostki funduszu inPZU Akcje Rynków Rozwiniętych (po 200 zł) oraz inPZU Akcje Polskie (po 100 zł). Kiedy minie rok inwestowania w ten sposób, sprawdzę, czy funduszom udaje się naśladować benchmarki i zdecyduję, co dalej.

Gdyby zależało mi na udowodnieniu za wszelką cenę, że również w ten sposób da się zarobić, sprzedałbym teraz jednostki uczestnictwa i pokazał zysk:

Wycena z 23.04. 2019 r.

Jednak cel był inny i mimo pewnych wątpliwości, co do dalszej koniunktury na rynkach kapitałowych w najbliższych miesiącach, kontynuuję realizację strategii - kolejne zakupy za 200 zł wykonam na przełomie kwietnia i maja (inPZU Akcje Rynków Rozwiniętych).

Jeśli chcesz również przetestować te fundusze, skorzystaj z linku poniżej:

Tutaj zainwestujesz w tanie fundusze indeksowe inPZU >>

Czytaj całość artykułu "Fundusze indeksowe na plusie, ale nasza giełda nie zachwyca" >>>

Trzy warianty zmian w OFE. Nie licz na dodatkową gotówkę

Już 1 lipca ruszą Pracownicze Plany Kapitałowe (PPK), czyli nowy sposób dodatkowego oszczędzania na emeryturę. Na ich temat dyskutowaliśmy na blogu kilka razy, ostatnio szerzej w lutym.

Trudno powiedzieć, ile osób faktycznie pozostanie w programie. Czas pokaże. Natomiast od dawna wskazuję, że dla większej wiarygodności PPK potrzebne jest sensowne rozwiązanie kwestii OFE i spełnienie obietnicy premiera Morawieckiego "prywatyzacji" środków zgromadzonych w tych funduszach.

Najpierw OFE, potem PPK

Aktualnie mówi się o trzech wariantach zmian w OFE:

1. Przekazanie 100% środków na specjalnie oznaczone konta IKE (z ograniczoną możliwością wypłaty z konta) - to najświeższa koncepcja.

2. 75% środków na "IKE+" i 25% do Funduszu Rezerwy Demograficznej (to był pierwotny pomysł).

3. Całość do ZUS i zapisanie zebranych środków na indywidualnych subkontach (więcej na ten temat).

Ciężko ocenić, która opcja zostanie wybrana. Być może jeszcze inna. Natomiast bardzo wątpliwe jest, żeby te "sprywatyzowane" środki można było szybko i łatwo zamienić na gotówkę. Na to nie liczcie.

Czytaj całość artykułu "Trzy warianty zmian w OFE. Nie licz na dodatkową gotówkę" >>>

Czekamy na start PPK - zostać czy zrezygnować?

Nieuchronnie zbliżamy się do startu Pracowniczych Planów Kapitałowych (PPK), które ruszą 1 lipca, najpierw w największych przedsiębiorstwach zatrudniających co najmniej 250 osób, a potem stopniowo w kolejnych.

Zastosowanie sprytnego zabiegu znanego z finansów behawioralnych, czyli domyślnego zapisu spowoduje, że na pewno sporo osób zostanie w PPK. Część z nich liczy na dodatkowe środki na emeryturze, a innym po prostu nie będzie się chciało wypełniać deklaracji z rezygnacją i machną ręką. Niezdecydowanych ma przekonać rozpoczęta już kampania marketingowa zachwalająca zalety PPK.

Czy w PPK zostanie 30, 40, a może 50% lub więcej zapisanych? Świetne pytanie.

Jestem ciekaw, jak będą wyglądały faktycznie te liczby i dlatego zapraszam do głosowania w ankiecie na Twitterze:

Proste pytanie o #PPK - co zrobisz po zapisaniu do programu przez pracodawcę?#emerytura #oszczędzanie #inwestowanie #GPW

— Zbyszek Papiński (@appfunds) 14 lutego 2019

Przy okazji zachęcam do podzielenia się Waszymi decyzjami i ich uzasadnieniem w komentarzach.

A jakie jest moje zdanie?

Czytaj całość artykułu "Czekamy na start PPK - zostać czy zrezygnować?" >>>

Ostatni dzwonek dla IKE i IKZE w 2018 r. Wpłacać?

To już naprawdę ostatni dzwonek, aby skorzystać z tegorocznych limitów wpłat na IKE i IKZE - w tym roku wynoszą one odpowiednio 13 329 zł (IKE) oraz 5331,60 zł (IKZE).

Nic dziwnego, że część instytucji oferujących tego typu produkty emerytalne kusi promocjami nowych klientów.

Przykładowo do 12 grudnia (lub do wyczerpania limitu 160 osób) możemy otworzyć IKZE w NN Investment Partners i otrzymać 100 zł na zakupy na Allegro (tylko nowi klienci NN). W tym celu należy przy rejestracji wpisać w formularzu kod IKZEAF18 i dokonać pierwszej wpłaty w wysokości co najmniej 200 zł. 

Pierwsze 50 zł na zakupy na Allegro zostanie przesłane na maila w formie kodu do 5 stycznia 2019 r. Kolejne 50 zł otrzymamy pod warunkiem, że przez pierwsze 3 miesiące od dnia nabycia jednostek wybranego funduszu nie zlecimy wypłaty, wypłaty transferowej ani zwrotu z założonego w promocji rachunku IKZE Plus. Po spełnieniu tego warunku kolejny kod o wartości 50 zł na zakupy na Allegro zostanie przesłany na maila w ciągu 14 dni roboczych.

Regulamin promocji.

Jestem ciekaw, jak popularne są tego typu rachunki wśród Was. Dlatego przygotowałem specjalną ankietę na Twitterze:

Czy korzystasz z #IKE lub #IKZE?#emerytura #PPK #OFE #PPE

— Zbyszek Papiński (@appfunds) 6 grudnia 2018

Zapraszam również do podzielenia się Waszymi doświadczeniami i przemyśleniami w komentarzach.

Czytaj całość artykułu "Ostatni dzwonek dla IKE i IKZE w 2018 r. Wpłacać?" >>>

Dzisiejsza podwyżka stóp w USA nie powinna zatrzymać hossy. Pojawia się szansa dla polskich inwestorów

Dziś o godz. 20 polskiego czasu poznamy decyzję w sprawie stóp procentowych w USA. Rynek oczekuje kolejnej niedużej podwyżki do zakresu 2-2,25%.

Prawdopodobnie jest ona zdyskontowana w cenach. Dlatego nie spodziewam się jakichś gwałtownych zmian na giełdach i skłaniam ku opinii Tomasza Hońdo, że jeszcze nie czas na ucieczkę kapitału z Wall Street.

Od dołka bessy w marcu 2009 r. minęło 9,5 roku i na wykresie najważniejszego indeksu amerykańskiego rynku akcji nadal nie widzę sygnału sprzedaży:

Aby powiększyć i wyostrzyć wykresy poniżej, proszę w nie kliknąć.

Natomiast na pewno trzeba obserwować zachowanie indeksów i nie trzymać się zbyt kurczowo własnego zdania.

Dla mnie osobiście obecne ceny amerykańskich akcji są zbyt wysokie, aby je kupować. Z drugiej strony brak wyraźnego technicznego sygnału sprzedaży zniechęca do obstawiania spadków.

A co z naszym rynkiem?

Czytaj całość artykułu "Dzisiejsza podwyżka stóp w USA nie powinna zatrzymać hossy. Pojawia się szansa dla polskich inwestorów" >>>

PPK pomogą inwestorom i giełdzie. A co z emeryturami?

Po długim oczekiwaniu w końcu rząd przyjął projekt ustawy o Pracowniczych Planach Kapitałowych (PPK) i wszystko wskazuje na to, że PPK ruszą w przyszłym roku. Najpierw obejmą pracowników firm zatrudniających ponad 250 osób, a potem stopniowo wszystkich zatrudnionych w wieku 19-55 lat.

Na czym mają polegać PPK?

W skrócie w wariancie standardowym pracownik odkłada co miesiąc 2% pensji brutto, do tego dorzuca się pracodawca (kolejne 1,5%) oraz państwo (250 zł opłaty powitalnej + 240 zł co roku). Środkami zarządza fundusz wybrany przez pracodawcę po konsultacji ze związkami zawodowymi.

Po ukończeniu 60. roku życia pracownik odbiera zgromadzony kapitał. Jedną czwartą od ręki, a resztę w comiesięcznych ratach przez kolejne 10 lat.

źródło: PFR

Do PPK domyślnie będą zapisywani wszyscy, ale będzie można zrezygnować składając pracodawcy odpowiednią deklarację. Jeżeli wypiszesz się z tego interesu, po czterech latach znowu wracasz, oczywiście z prawem do kolejnej rezygnacji. W takiej sytuacji pracownik dostaje z powrotem wpłacone przez siebie składki +70% tego, co wpłacił pracodawca (po potrąceniu podatku dochodowego).

Więcej na temat PPK znajdziecie tutaj, a najnowszą wersję projektu ustawy tutaj.

Kto skorzysta na PPK?

Czytaj całość artykułu "PPK pomogą inwestorom i giełdzie. A co z emeryturami?" >>>

Najpierw OFE, potem PPK

Mijają kolejne miesiące i wciąż nie możemy doczekać się szczegółów "prywatyzacji" środków zgromadzonych w OFE.

Zgodnie z szumnymi zapowiedziami 75 procent miało powędrować na prywatne konta IKZE, a 25 procent jako "prowizja" za wykonanie tej operacji do Funduszu Rezerwy Demograficznej.

Czas płynie i coraz więcej osób zaczyna wątpić w realizację tego planu:

Czy wierzysz, że środki z #OFE (75%) zostaną "sprywatyzowane" i trafią na prywatne konta #IKZE?

— Zbyszek Papiński (@appfunds) 31 maja 2018

W rządzie nie ma w tej sprawie zgodności i przy rozbuchanych programach socjalnych oddanie lekką ręką obywatelom ponad 120 mld zł staje się coraz mniej prawdopodobne.

Stan aktywów OFE na koniec maja wynosił 163,2 mld zł.

Dlatego temat może się rozmyć, a OFE i tak powoli umierają dzięki mechanizmowi suwaka bezpieczeństwa - na 10 lat przed przejściem na emeryturę członka OFE składki są stopniowo przenoszone do ZUS-u.

Tymczasem pod koniec maja rząd przedstawił nową wersję Pracowniczych Planów Kapitałowych (PPK).

Czytaj całość artykułu "Najpierw OFE, potem PPK" >>>

Wojna Trumpa przestraszyła inwestorów. Optymiści liczą na odbicie

Miniony tydzień nie zapisze się pozytywnie w pamięci inwestorów giełdowych. Fala spadków objęła niemal wszystkie rynki.

Amerykański S&P 500 stracił aż 6 procent. Wyprzedaż nasiliła się w czwartek, kiedy prezydent Trump postanowił wprowadzić cła na wyroby importowane z Chin i ograniczyć Chińczykom możliwości inwestowania w USA. Na razie druga strona zareagowała dość spokojnie. Jednak groźba wojen handlowych zawisła nad giełdami i tym samym znalazł się powód, aby upuścić nieco powietrza z napompowanego balonika.

Trochę na dalszy plan zeszła środowa podwyżka stóp procentowych w USA, choć zapowiada się ich cała seria, co na pewno długoterminowo nie będzie wpływać pozytywnie na akcje.

Teoretycznie kolejne podwyżki stóp w USA przy ich braku w Polsce powinny prowadzić do osłabienia złotego. Sam nie zgaduję, tylko regularnie za drobne dokupuję waluty, korzystając z Walutomatu, a potem przelewam środki do banku.

W tym momencie optymiści liczą na odbicie indeksu S&P 500 od średniej 200 SMA. W obecnej hossie, licząc od czerwca 2016 r. zatrzymywała ona spadki już trzykrotnie. Zobaczymy, czy tak się stanie i tym razem.

Aby powiększyć wykresy poniżej, proszę w nie kliknąć.

Zmagania na tak wyznaczonym wsparciu będą interesującym widowiskiem.

Oczywiście średnia dwustusesyjna nie jest żadnym magicznym wskaźnikiem o stuprocentowej skuteczności, co łatwo zauważyć choćby patrząc nieco bardziej w lewo na wykres. Po prostu daje ona pretekst do kontry dla popytu.

Czytaj całość artykułu "Wojna Trumpa przestraszyła inwestorów. Optymiści liczą na odbicie" >>>

Koniec z OFE. Niech żyją PPK! Kto uwierzy w nowe emerytury?

Wszyscy doskonale wiedzą, że emerytury wypłacane przez ZUS będą realnie coraz niższe. Szacuje się, że całkiem niedługo mogą wynieść one tylko ok. 40 proc. ostatniego wynagrodzenia. Dlatego istotne jest dodatkowe oszczędzanie na emeryturę.

Do niedawna mówiło się o trzech filarach emerytalnych, czyli ZUS, OFE oraz IKE/IKZE.

W reklamach OFE kuszono nas nawet emeryturą pod palmami.

Tymczasem po kilkunastu latach OFE zostały częściowo rozmontowane, a wkrótce czeka je całkowita likwidacja. Zobaczymy, ile konkretnie dostaniemy środków, jeśli rząd zrealizuje obietnicę sprywatyzowania tego, co zostało i przekazania nam na konta IKZE. Wstępnie mówi się o oddaniu obywatelom 75 proc. środków. Na razie czekamy na szczegóły i nie do końca chce mi się wierzyć, że rząd bezproblemowo wypłaci ok. 135 mld zł (aktualnie aktywa OFE wynoszą ponad 184 mld zł).

Tymczasem w miejsce OFE pojawiło się oczko w głowie Mateusza Morawieckiego, czyli Pracownicze Plany Kapitałowe (PPK)

W końcu poznaliśmy projekt ustawy. Według jej założeń PPK ruszą w przyszłym roku, a najwcześniej obejmą one zatrudnionych w wieku do 55 lat w dużych organizacjach, zgodnie z następującym wstępnym harmonogramem:

Czytaj całość artykułu "Koniec z OFE. Niech żyją PPK! Kto uwierzy w nowe emerytury?" >>>

Chcesz pieniędzy z OFE? Zapłać 75 procent podatku

Od pierwszej chwili, kiedy usłyszałem, że środki zgromadzone w OFE zostaną sprywatyzowane, nie chciałem za bardzo uwierzyć, że państwo łatwo odda te pieniądze.

No i z ostatnich przecieków na temat zmian w systemie emerytalnym wynika, że dostęp do nich będzie bardzo ograniczony.

Do końca 2019 r. w ogóle nie da się wypłacić ani grosza, a od 2020 do 2024 r. rocznie maksymalnie do 10 procent wartości konta z drakońskim podatkiem w wysokości 75 procent. Dopiero po 2024 r. pieniądze będą dostępne na tych samych zasadach, które obecnie obowiązują w III filarze, o ile w międzyczasie znowu nie zostaną zmienione przepisy.

ZMIANY W SYSTEMIE EMERYTALNYM

W nowym rozdaniu 75 procent aktywów OFE ma powędrować na prywatne konta IKZE (Indywidualne Konta Zabezpieczenia Emerytalnego), a pozostałe 25 procent do Funduszu Rezerwy Demograficznej (zostanie zapisane na subkoncie w ZUS).

OFE staną się specjalistycznymi funduszami inwestycyjnymi, a wstępną datą do ustalenia wartości kont jest 19 stycznia 2018 r.

W miejsce OFE pojawią się Pracownicze Plany Kapitałowe (PPK).

Czytaj całość artykułu "Chcesz pieniędzy z OFE? Zapłać 75 procent podatku" >>>